中國四大銀行台灣首發“寶島債”

中國四大銀行台灣首發“寶島債”

交通銀行香港分行、農業銀行香港分行、中國銀行香港分行、建設銀行香港分行首次推出的“寶島債”10日在台灣證券櫃檯買賣中心同步掛牌交易,合計發行金額達到67億元(人民幣,下同)。

櫃買中心於上午9時市場開盤時舉行儀式,慶祝首批大陸發行人在臺發行“寶島債”上櫃掛牌成功。

此間權威人士分析說,這一舉措將使島內投資者擁有更多選擇,也將推動島內離岸人民幣市場發展,促進人民幣國際化和兩岸經貿往來邁向新里程。

2012年8月,兩岸簽訂貨幣清算合作備忘錄。2013年2月,台灣的銀行開始吸收人民幣存款,目前島內人民幣存量已逾1200億元。不管是存款、匯款、放款,還是人民幣投資型保單、人民幣計價基金都有非常蓬勃的發展。

2013年3月島內第一檔“寶島債”發行。

匯豐銀行台灣環球金融市場部主管陳志堅分析說,2013年10月,島內人民幣存款總計達到1232億元,而“寶島債”僅發行39億元,這與島內市場上現有人民幣存款量相比存在巨大落差,這說明市場對“寶島債”仍存在較大需求,因此應能支持企業以合理收益率發行新債。

2013年8月27日,臺“金管會”實施“寶島債”的差異化管理舉措,讓發行成本和流程成本降低。11月27日,“金管會”開放大陸境內政策性銀行、國有商業銀行或股份制銀行,台灣金融機構於大陸設立的子行、在大陸有註冊公司的1100家上市櫃公司等,可在臺發行人民幣計價的“寶島債”。

交通銀行推出的“寶島債”以F01601號正式掛牌交易。交通銀行台北分行助理總經理胡峰毅介紹說,11月27日,交行作為首家陸資銀行向台灣主管機構遞交“寶島債”發行申請;11月29日,獲台灣證券櫃檯買賣中心同意函;12月6日,櫃買中心公佈了交通銀行股份有限公司作為陸資銀行第一個發行人的上櫃核準函。

胡峰毅表示,這一舉措也意味著建立了島內主管機關同意開放陸資銀行在臺發行“寶島債”以來的第一個人民幣債券基準。

29日,農業銀行也獲櫃買中心同意函。中國銀行、建設銀行則分別在12月4日和6日獲得獲櫃買中心同意函。

此次中國銀行香港分行發行了20億元“寶島債”。中國銀行2012年6月在台北設立了分行,分行行長蔡榮俊總經理表示,今年2月份開辦了人民幣清算業務,到現在共有10萬筆,金額超過1.3萬億元,清算行有73家。這為債券市場提供了很好的基礎。一年多的實踐證明,兩岸同業一起創造了人民幣市場,可以合作共贏。

台灣的兆豐銀行、台灣銀行、匯豐(台灣)銀行、中信銀信託商銀作為陸資銀行首推“寶島債”的承銷商。中信銀總經理陳佳文表示,這是一個好的開始。“寶島債”市場大,台灣資金池很大、需求大,開放陸資銀行發行“寶島債”很正確。債券市場對發行者的信用要求特別嚴格,陸資銀行許多在臺已有據點,且信用良好。

隨著兩岸跨境貿易不斷增長,越來越多的台灣企業使用人民幣進行貿易,人民幣資金運用方面,也有越來越多的投資者將其作為資產配置的一種組合。陳志堅表示,開放大陸機構來臺發行“寶島債”後,包括政策性銀行、國有商業銀行、股份制商業銀行,及以上銀行的海外分行或子行約20家大陸銀行都可來臺發行“寶島債”,這將吸引更多的境外投資者成為台灣人民幣市場的參與者。

臺“金管會”副主委黃天牧表示,兩岸有相同的文化、語言、商業習慣,他對兩岸金融合作“充滿熱忱與希望”。

櫃買中心董事長吳壽山表示,發行人民幣計價的“寶島債”,這是建設人民幣離岸中心一個非常重要的起步,島內民眾理財的重要里程碑。他說,兩岸貿易金融中,台灣對大陸有著1250億美元以上的順差,在人民幣回流機制建構完成之後,兩岸金融支持產業和貿易對接的力度將大為增強,這不僅是雙贏,也是區域平衡非常重要的力量。

他希望島內有關部門進一步鬆綁相應的法規以發展兩岸特色金融,使投資人在風險和利益上取得適度平衡。在持續推動自由貿易的未來,兩岸能夠通力合作,在債先行、股後發的基礎上建構資本市場,並逐漸使之成為世界聚焦的中心。